XVI Международная студенческая научная конференция Студенческий научный форум - 2024

В настоящий момент нет единой трактовки «финансовое состояние». Поскольку отсутствует единый методологический подход к определению данного понятия, соответственно, невозможно построить универсальные практические методики анализа и оценки финансового состояния предприятий. Для того, чтобы получить полное представление о понятии «финансовое состояние», рассмотрим различные определения ученых, экономистов, кандидатов экономических наук, профессоров. Основные понятия продемонстрированы в таблице 1.1

Таблица 1.1 – Определения финансовой устойчивости

Авторы определения	Определение
Любушин Николай Петрович	Финансовое состояние – характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, которые необходимы для нормального функционирования предприятия. Также, финансовое состояние характеризуется целесообразным размещением финансовых ресурсов и их эффективным использованием, финансовыми взаимоотношениями с различными физическими и юридическими лицами. Финансовое состояние связано с его платежеспособностью, кредитоспособностью и финансовой устойчивостью.
Маркарьян Эдуард Арамович	Финансовое состояние – это способность погасить свои долговые обязательства.
Шеремет Анатолий Данилович, Негашев Евгений Владимирович	Финансовое состояние – выражается в соотношении структур актива и пассива предприятия, то есть его средств и их источников. [9]
Левчаев Пётр Александрович	Финансовое состояние – оптимальное соотношение стоимости материальных оборотных оборотных средств и величин собственных и заемных источников их формирования. [2]
Лукасевич Игорь Ярославович	Финансовое состояние – способность организации сохранять платежеспособность в течение длительного периода времени без финансовой помощи собственников и государства, в том числе в условиях негативного изменения экономической ситуации. [3]
Пименов Николай Алексеевич	Финансовое состояние – состояние финансов, при котором предприятие способно стабильно развиваться, сохраняя свою финансовую безопасность в условиях дополнительного уровня риска. Финансовое состояние – определенное оптимальное соотношение различных видов финансовых ресурсов, привлекаемых предприятием, а также соотношение между различными видами финансовых ресурсов, с одной стороны, и направлениями использования этих ресурсов – с другой. [4]
Райзберг Борис Абрамович	Финансовое состояние – состояние финансовых ресурсов, при котором предприятие может свободно маневрировать материальными и денежными средствами, чтобы путем эффективного их использования обеспечить бесперебойный процесс производства и реализации продукции, а также произвести затраты по расширению и обновлению производственной базы. [5]
Ряховская Антонина Николаевна	Финансовое состояние – способность предприятия осуществлять основную деятельность и сохранять структурную целостность в условиях влияния факторов, вызывающих финансовых потери и другие негативные явления, без существенного ущерба для масштабной деятельности и её социальной роли. [6]
Савицкая Глафира Викентьевна	Финансовое состояние – состояние предприятия, при котором оно может сохранять платежеспособность и инвестиционную привлекательность, успешно функционировать и развиваться, поддерживать оптимальное соотношение активов и пассивов в условиях изменяющейся внутренней и внешней среды. [7]

Анализ представленных подходов к определению финансового состояния с точки зрения различных авторов позволил сформулировать ключевые признаки, которые продемонстрированы в таблице 1.2.

Таблица 1.2 – Признаки финансового состояния предприятия

Авторы	Признаки финансового состояния
Савицкая Глафира Викентьевна, Пименов Николай Алексеевич, Райзберг Борис Абрамович.	Стабильное развитие предприятия
Савицкая Глафира Викентьевна, Райзберг Борис Абрамович, Лукасевич Игорь Ярославович, Любушин Николай Петрович	Достаточный уровень платежеспособности
Шеремет Анатолий Данилович, Негашев Евгений Владимирович, Левчаев Пётр Александрович.	Оптимальное соотношение собственных и заемных средств
Шеремет Анатолий Данилович, Негашев Евгений Владимирович, Левчаев Пётр Александрович, Савицкая Глафира Викентьевна, Пименов Николай Алексеевич.	Оптимальное соотношение активов и пассивов
Савицкая Глафира Викентьевна	Достаточный уровень инвестиционной привлекательности
Пименов Николай Алексеевич	Сохранение финансовой безопасности
Ряховская Антонина Николаевна	Сохранение структурной целостности в условиях влияния негативных факторов
Маркарьян Эдуард Арамович	Способность погасить свои долговые обязательства

Представленная таблица позволяет сделать вывод о том, что подходы авторов к трактовке термина имеют схожие признаки финансового состояния.

На основании совокупности выделенных факторов, обобщив вышеперечисленные определения различных авторов сформулировано следующее определение: финансовое состояние предприятий характеризует размещение и использование средств предприятия. Оно обусловлено степенью выполнения финансового плана и мерой пополнения собственных средств за счет прибыли и других источников, если они предусмотрены планом, а также скоростью оборота производственных фондов и особенно оборотных средств. Это такое состояние, при котором предприятие стабильно функционирует и может развиваться, сохраняя достаточный уровень платежеспособности, кредитоспособности и инвестиционной привлекательности.

Финансовое состояние зависит от результатов производственной, коммерческой и финансовой деятельности компании. Если производственный и финансовый планы успешно выполняются, то это положительно влияет на финансовое состояние. И, наоборот, в результате недовыполнения плана по производству и реализации продукции происходит рост ее себестоимости, уменьшение выручки и суммы прибыли и, как следствие, — ухудшение финансового состояния и платежеспособности, что может привести к банкротству. Именно поэтому необходимо эффективно использовать производственные ресурсы, наращивать объемы производства и реализации продукции.

Финансовое состояние характеризует размещение и использование средств предприятия. Оно обусловлено степенью выполнения финансового плана и мерой пополнения собственных средств за счет прибыли и других источников, а также скоростью оборота производственных фондов и особенно оборотных средств. [8]

Также, зачастую под финансовым состоянием понимают платежеспособность организации, то есть способность организации финансировать свою деятельность.

Таким образом, финансовое состояние характеризуется системой показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов, что определяет важность его проведения на предприятиях с целью определения резервов укрепления финансового положения. В общем виде оно характеризуется изменением размещения собственных и заемных средств на конец и начало исследуемого периода.

Управление – это процесс выработки и осуществления управляющих воздействий субъектом управления. При этом воздействие на объект управления осуществляется направленно для достижения определенной цели такого управления. Для осуществления цикла управления необходимо пройти четыре стадии: планирование, организация, мотивация и контроль. Существенное внимание здесь уделяется этапу планирования или прогнозирования итогов будущего финансового состояния.

Управление финансовым состоянием носит комплексный характер, учитывающий динамику исследуемых процессов во взаимосвязи. В этом смысле управление должно всегда учитывать возможные (будущие) изменения показателей развития предприятия на основе закономерностей развития экономической ситуации в отрасли в целом и на предприятии в частности.

В целом комплекс управления финансовым состоянием должен быть основан на систематическом контроле, позволяющем оперативно выявлять негативные стороны в работе предприятия и своевременно принимать действенные меры по выходу из сложившейся ситуации. В этом смысле экономическому состоянию на предприятии должно уделяться самое пристальное внимание. В случаях ухудшения финансового состояния, необходим пересмотр финансовой стратегии, а для этого руководству иногда необходимо не только осваивать новые методы и технику управления, но и менять стратегию в целом. С целью предупреждения таких ситуаций необходимо:

• по возможности максимально масштабно участвовать в государственных программах развития и производства товаров и услуг, дотируемых за счет бюджетных ассигнований;

• вести постоянный поиск российских заказчиков на услуги, которые могут быть оказаны предприятием;

• анализировать спрос на предоставление новых услуг, которые отвечают возможностям фирмы;

• обеспечить эффективную рекламу всех услуг предприятия;

• проводить активную коммерческую деятельность (сбыт товаров других фирм, сдачу в аренду пустующих помещений и территорий и так далее);

• уменьшение затрат по производимым организацией товарам и услугам.

Так, например, для снижения материальных затрат можно поискать сотрудничество с более выгодными контрагентами, приобретать материальные запасы по более низким ценам, снижать транспортные расходы, применять материалы, требующие меньшего расхода с сохранением технологических свойств. Для сокращения прочих расходов необходимо найти более приемлемого контрагента, который будет оказывать данные услуги.

Увеличение выручки и соответственно прибыли предприятия позволит высвободить денежные средства, которые можно направить на:

• погашение кредиторской задолженности;

• дальнейшее развитие производства;

• расширение рынков сбыта;

• освоение новых технологий;

• проведение маркетинговых мероприятий - коррекции ценовой политики, расширение ассортимента выпускаемой продукции.

Рост оборотных средств предприятия позволит нарастить хозяйственный оборот. При этом уменьшение доли оборотных средств предопределяет замедление мобильности имущества предприятия. Дефицитом оборотных средств может являться спрос на кредиты для пополнения оборотных средств. Оборотные средства должны формироваться за счет собственных средств, что будет свидетельствовать о финансовом благополучии предприятия.

Для успешного управления финансовыми ресурсами в организации должно быть сформировано бюджетирование, которое поможет контролировать и планировать доходы и расходы. Также необходимы внутренние директивные документы прямого действия о предельной величине брака, неликвидов, пересортицы с отнесением его к обороту предприятия.

Также необходимо составление ежемесячных отчетов руководству предприятия о наличии основных средств в эксплуатации, на консервации и уже пригодных к списанию, что будет способствовать обеспечению бесперебойной работы производства, об оборудовании, требующего замены на более новое, или о его ремонте. При этом возможно выбытие внеоборотных активов, непригодных для эксплуатации.

Одной из ключевых проблем предприятий при управлении финансовым состоянием является дефицит денежных средств. В этом плане необходимо формировать такой денежный поток, где поступления будут превышать платежи для возникновения остатка свободных средств, которые возможно будет далее эффективно инвестировать.

Одной из важнейших проблем предприятий является неустойчивая финансовая ситуация. Предприятия покрывают свои издержки в основном за счет кредиторской задолженности, однако данная статья пассива баланса не может быть рассмотрена как перспективный источник формирования запасов, поскольку носит краткосрочный характер.

Таким образом, управление финансовым состоянием заключается в разработке мероприятий, рекомендаций и направлений дальнейшего развития по результатам анализа, которые позволят субъекту анализа принимать качественные управленческие решения. анализ и оценка результатов решения является одним из важнейших условий эффективного управления финансовым состоянием и финансово-хозяйственной деятельностью в частности. Эти результаты интересуют не только работников самого предприятия, но и его стейкхолдеров. Все это предопределяет значение и необходимость правильного управления финансовым состоянием предприятия. В условиях развивающейся конкуренции, непрерывных изменений в налоговом законодательстве, колебания курса национальных денег и продолжающейся инфляции анализ финансового состояния и управление им приобретает особую актуальность.

Для разработки конкретных мер укрепления финансов фирмы можно воспользоваться различными вариантами управленческих действий, наиболее приемлемыми для российских организаций. Для стабилизации финансового состояния фирмы рассмотрим этапы, продемонстрированные на рисунке 1:

Рис. 1 – Этапы стабилизации финансового состояния.

I этап. Устранение неплатежеспособности – самая неотложная задача в системе мер финансовой стабилизации фирмы.

II этап. Восстановление финансовой устойчивости. Восстановление финансовой устойчивости фирмы происходит как продолжение реализации принимаемых мер по сокращению потребления финансовых ресурсов и увеличению положительного потока прироста собственных финансовых ресурсов. Сокращение потребления финансовых ресурсов связано с применением принципа «сжатие фирмы»: чем больше будет положительный разрыв между притоком денежных средств и их оттоком, тем быстрее достигается финансовая устойчивость предприятия.

III этап. Обеспечение финансового равновесия в длительном периоде – это создание условий для своего самофинансирования, развития производства, устранение старых и возникающих новых угроз, улучшения финансовых результатов деятельности организации.

Рекомендуется ужесточение платежной дисциплины по отношению к должникам, контроль просроченного долга.

В долгосрочной перспективе предприятие должно усилить контроль за использованием оборотных средств: контроль за суммой дебиторской задолженности и обязательств.

Список используемых источников

1. ПБУ 4/99 «Бухгалтерская отчетность организации»

2. Левчаев, П.А. Финансы организаций: учебник / П.А. Левчаев. – 2-е издание, перераб. и доп. – Москва: ИНФРА-М, 2021. – 386 с.

3. Лукасевич, И.Я. Управление денежными потоками: учебник / И.Я. Лукасевич, П.Е. Жуков. – Москва: Вузовский учебник: ИНФРА-М, 2020. – 184 с.

4. Пименов, Н.А. Управление финансовыми рисками в системе экономической безопасности: учебник и практикум для вузов / Н.А. Пименов. - 2-е издание, перераб. и доп. – Москва: Издательство Юрайт, 2021. – 326 с.

5. Райзберг, Б.А. Курс экономики: учебник / Б.А. Райзберг, Е.Б. Стародубцева; под ред. Б.А. Райзберга. – 5-е издание, испр. – Москва: ИНФРА-М, 2022. – 686 с.

6. Ряховская, А.Н. Инструменты и методы антикризисного управления: учебник / под ред. А.Н. Ряховской, Л.В. Волкова – Москва: Магистр, 2021. – 624 с.

7. Савицкая, Г.В. Комплексный анализ хозяйственной деятельности предприятия: учебник / Г.В. Савицкая. – 7-е издание, перераб. и доп. – Москва: ИНФРА-М, 2020. – 608 с.

8. Шеремет, А.Д. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учебник / А.Д. Шеремет. – ИНФРА-М, 2019. – 374 с.

9. Шеремет, А.Д. Методика финансового анализа деятельности коммерческих организаций: практическое пособие / А.Д. Шеремет, Е.В. Негашев. – 2-е издание, перераб. и доп. – Москва: ИНФРА-М, 2021. – 208 с.

Код для цитирования: Скопировать