V Международная студенческая научная конференция Студенческий научный форум - 2013

Для предприятий главной была и остается важнейшая задача – обеспечить свою финансово – хозяйственную деятельность денежными средствами. Наличие денег у предприятия определяет возможность его выживания и дальнейшего развития.

Денежные средства – это ограниченный ресурс, поэтому важным является создание на предприятиях механизма эффективного управления их денежными потоками.

Поток денежных средств – это разность между всеми полученными и выплаченными предприятием денежными средствами за определенный период времени. Необходимо знать, что финансовую устойчивость предприятию обеспечивает оптимальный размер денежных потоков. Излишек денежных средств может привести к их обесцениванию; дефицит – к ухудшению финансового состояния и банкротству.

Для изучения экономики предприятия необходимо изучать и анализировать движение денежных потоков, которые до настоящего времени являются до конца неизученной проблемой. Основная задача анализа денежных потоков заключается в выявлении причин недостатка (избытка) денежных средств, определении источников их поступлений и направлений использования. Основным документом для анализа денежных потоков является «Отчет о движении денежных средств», с помощью которого можно контролировать текущую платежеспособность предприятия, принимать оперативные решения по управлению денежными средствами и объяснять расхождение между финансовым результатом и изменением денежных средств. ¹

При анализе потоки денежных средств рассматриваются по трем видам деятельности: основная, инвестиционная и финансовая

1. Инвестиционная деятельность включает поступление и использование денежных средств, связанные с приобретением, продажей долгосрочных активов и доходы от инвестиций

• Притоки: продажа основных средств, дивиденды, возврат других финансовых вложений

• Оттоки:приобретение основных средств, капитальные вложения, долгосрочные финансовые вложения

Поскольку при благополучном ведении дел предприятие стремится к расширению производственных мощностей, инвестиционная деятельность в целом приводит к временному оттоку денежных средств

2. Основная деятельность поступление и использование денежных средств, обеспечивающих выполнение основных производственно – коммерческих функций.

• Притоки:выручка от реализации продукции в текущем периоде, погашение дебиторской задолженности, авансы, полученные от покупателей.

• Оттоки:платежи по счетам поставщиков, выплата заработной платы, уплата процентов за кредит, отчисления на социальную сферу.

Так как основная деятельность предприятия является главным источником прибыли, она должна являться и основным источником денежных средств

3. Финансовая деятельностьвключает поступление денежных средств в результате получения кредитов или эмиссии акций, а также оттоки, связанные с погашением задолженности по ранее полученным кредитам и выплату дивидендов

• Притоки:краткосрочные и долгосрочные кредиты и займы, поступления от эмиссии акций, целевое финансирование

• Оттоки:возврат краткосрочных и долгосрочных кредитов, выплата дивидендов, погашение векселей

Данная деятельность призвана увеличивать денежные средства в распоряжении предприятия для финансового обеспечения основной и инвестиционной деятельности

Важным моментом в управлении денежными потоками является определение продолжительности финансового цикла, заключенного в интервале времени с момента приобретения производственных ресурсов до момента времени поступления денежных средств за реализованный товар, также анализ денежных потоков является ключевым моментом в анализе финансового состояния предприятия, поскольку при этом удается выяснить, смогло ли оно организовать управление денежными потоками так, чтобы в любой момент в распоряжении предприятия было достаточное количество наличных денежных средств.

Список литературы

1. Гончарук, О.В. Управление финансами предприятия [Текст]: учебник / О.В. Гончарук. – М.: ИНФРА, 2010. - 220 с.

2. Новодворский, В.Д. Об «Отчете денежных средств» [Текст]/ В.Д. Новодворский, Е.А. Метелкин // Финансовое образовательное учреждение. Бух. Учет. – 2011. - №2. – С. 33–38.

---

1 Новодворский, В.Д. Об «Отчете денежных средств» [Текст]/ В.Д. Новодворский, Е.А. Метелкин // Финансовое образовательное учреждение. Бух. Учет. – 2011. - №2. – С. 33–38.

Код для цитирования: Скопировать