V Международная студенческая научная конференция Студенческий научный форум - 2013

Методику разработки финансового плана рассмотрим на материалах Потребительского общества «Бижбулякский хлебокомбинат» Бижбулякского района Республики Башкортостан. По исходным данным деятельности предприятия за 2008-2011 гг. был отмечен среднегодовой темп прироста объема продаж, равный 15,68%. На период планирования компания планирует поддерживать темпы роста на уровне, равном 20%. В соответствии с данными требованиями, на основе процентных соотношений показателей предыдущего Отчета о прибылях и убытках, а также методики финансового планирования рассчитан прогноз финансовых показателей (таблица 1).

Таблица 1 Прогноз финансовых показателей ПО «Бижбулякский хлебокомбинат», тыс. руб.

Показатель	2011 г.	Прогнозируемые значения на 2012 г.
Выручка от реализации продукции работ, услуг без НДС	42039	50447
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг	34072	40886
Валовая прибыль	7967	9560
Коммерческие расходы	6350	7620
Прибыль от продаж	1617	1940
Проценты к уплате	21	25
Прочие доходы	239	287
Прочие расходы	493	592
Прибыль до налогообложения	1342	1610
Прочее	565	678
Чистая прибыль	777	932

Прогнозируемые значения позволяют сделать вывод об увеличении чистой прибыли предприятия до 932 тыс. рублей. Показатель «Проценты к уплате» будет зависеть от принятых финансовых решений.

Методика разработки финансового плана, основанная на планировании роста объема реализации в размере 20%, предполагает, что пропорционально объему реализации вырастут следующие статьи актива баланса:

1. Денежные средства, необходимые для обеспечения новых сделок.

2. Дебиторская задолженность, поскольку долги потребителей также увеличатся.

3. Запасы, объясняемые ростом производства, что вызывает необходимость обеспечения складами для размещения дополнительных запасов.

4. Внеоборотные активы, поскольку предприятие в течении 5 лет активно закупало средства производства, в том числе в 2011 году было приобретено новейшее итальянское оборудование: тестораскатка, котел и печь.

В данном случае внеоборотные активы пропорционально объему производства изменяться не планируются.

Поскольку предприятию предстоит увеличение активов, то пассивы и собственный капитал также должны измениться.

Планируется увеличение следующих пассивов баланса:

1. Задолженность перед поставщиками и подрядчиками, поскольку возникнет необходимость в закупке большего объема сырья, материалов, комплектующих.

2. Задолженность по заработной плате и налогам – необходимо привлечь дополнительный персонал, рост объемов неизбежно вызовет рост налогов.

Фактические значения и предварительный прогнозный баланс предприятия представлен в таблице 2.

Таблица 2 Предварительный прогноз сводного баланса ПО «Бижбулякский хлебокомбинат», тыс. руб.

Показатель	2011 г.	Прогнозируемые значения 2012 г.
АКТИВ
Запасы	2690	3228
Дебиторская задолженность	1139	1367
Денежные средства	80	96
ИТОГО АКТИВЫ	3909	4691
ПАССИВ
Нераспределенная прибыль	777	932
Кредиторская задолженность, в т.ч.:	2948	3538
расчеты с поставщиками и подрядчиками	1833	2200
расчеты по налогам и сборам	254	305
прочая	861	1033
ИТОГО ПАССИВЫ	3725	4470

Проанализируем изменение прогнозного баланса и рассмотрим вариант внедрения данного плана. По данным предварительного прогнозного баланса видим, что активы больше пассивов на 221 тыс. рублей, поскольку 4691 тыс. руб.-4470 тыс. руб.=221 тыс. рублей. Это свидетельствует, что у предприятия есть собственные средства для реализации составленного плана.

Таким образом, можно сделать вывод, что если предприятие будет держаться намеченного плана и использовать новейшее оборудование на полную мощность, то получит чистую прибыль в размере 932000 тысяч рублей и свободные денежные средства в размере 221 тыс. рублей.

Прогнозный бухгалтерский баланс (таблица 3) позволил выявить, что активы превышают пассивы на 37 тыс. руб., то есть 11959 тыс. руб.-11922 тыс. руб.=37 тыс. руб., что свидетельствует о наличии у предприятия свободных денежных средств в размере 37 тыс. руб.

Таблица 3 Прогнозный бухгалтерский баланс ПО «Бижбулякский хлебокомбинат»

Показатель	2011 г.	Прогнозируемые значения 2012 г.
АКТИВ
ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Основные средства	7268	7268
Итого по разделу I	7268	7268
ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Запасы	2690	3228
Дебиторская задолженность	1139	1367
Денежные средства	80	96
Итого по разделу II	3909	4691
БАЛАНС	11177	11959
ПАССИВ
КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
Уставный капитал	509	509
Добавочный капитал (без переоценки)	6943	6943
Нераспределенная прибыль	777	932
Итого по разделу III	8229	8384
КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Кредиторская задолженность, в т.ч.	2948	3538
расчеты с поставщиками и подрядчиками	1833	2200
расчеты по налогам и сборам	254	305
прочая	861	1033
Итого по разделу V	2948	3538
БАЛАНС	11177	11922

Полученные финансовые коэффициенты и влияние составленного плана на расчетные показатели в абсолютном изменение представлены в таблице 4.

Таблица 4 Расчет коэффициентов ликвидности

Показатели	Формула расчета	2011 г.	Прогнозный период	Абсолютное изменение
Коэффициент абсолютной ликвидности	(ДенСред+КратФинВлож)/КратОбяз	0,027	0,027	0
Коэффициент срочной ликвидности	(ДенСр+КраткФинВлож+ДебЗад)/КратОбяз	0,413	0,413	0
Коэффициент текущей ликвидности	Об. Активы/ Крат. Обяз.	1,325	1,325	0

Расчет коэффициентов ликвидности позволил выявить, что финансовые коэффициенты существенно не изменились. Это произошло вследствие того, что и актив и пассив изменились пропорционально изменению объема продаж.

Необходимо учесть, что у предприятия имеются свободные 37 тыс.рублей, которые можно направить на погашение краткосрочных обязательств. Рассмотрим значение коэффициентов после погашения долгов в размере 37 тыс.рублей (таблица 5).

Таблица 5 Расчет финансовых коэффициентов после погашения краткосрочных обязательств

Показатели	Формула расчета	~AEMacro(Period(last){2011 г})	Прогнозный период		Абсолютное изменение
			1	2
Коэффициент абсолютной ликвидности	(ДенСред+КратФинВлож)/КратОбяз	0,027	0,027	0,027	0
Коэффициент срочной ликвидности	(ДенСр+КраткФинВлож+ДебЗад)/КратОбяз	0,413	0,413	0,417	0,003
Коэффициент текущей ликвидности	Об. Активы/ Крат. Обяз.	1,325	1,325	1,340	0,015

По данным таблицы видно, значения финансовых коэффициентов хоть и незначительно, но изменились. Это говорит о том, что у предприятия есть потенциал для повышения его финансовой устойчивости и платежеспособности.

Таким образом, можно сделать вывод, что при эффективном использовании ресурсов, которые имеются у предприятия, существует возможность быть более конкурентоспособным и прибыльным предприятием.

Использованная литература

1.Бланк И.А. Финансовый менеджмент [Текст]: учебник / И.А. Бланк.- Киев: Ника-Центр Эльга, 2010.- 577 с.

2.Бурмистрова Л. М. Финансы организаций (предприятий) [Текст] : учебное пособие /Л. М. Бурмистрова. - М.: ИНФРА-М, 2009. - 239 с.

3.Гаврилова А.Н. Финансовый менеджмент [Текст]: учебное пособие /А.Н. Гаврилова. - М.: КНОРУС, 2009.- 434 с.

Код для цитирования: Скопировать